УкраїнськаУКР
EnglishENG
PolskiPOL
русскийРУС

Технічний чи фундаментальний: який аналіз криптовалют найкращий

4 хвилини
78,5 т.
Трейдерам необхідно розбиратися і в технічному, і фундаментальному аналізі.

Криптовалютний трейдинг – це спосіб отримання прибутку від різниці вартості віртуальних активів під час купівлі та продажу. Тому, аби спрогнозувати рухи курсу, необхідно розуміти тенденції, які спричиняють ці рухи – для цього трейдери застосовують технічний і фундаментальний аналіз.

В ідеалі такі методи поєднувати, але нерідко вони використовують окремо. Втім, хоча загальна мета у технічного і фундаментального аналізу одна, їх застосовують за різних обставин.

Тому OBOZ.UA зібрав фактори, які оцінюють під час цих видів аналізу, а також розібрався, які є переваги та недоліку у кожного з них.

Фундаментальний аналіз

Фундаментальний аналіз використовується для визначення реальної вартості активу і дозволяє оцінити, наскільки криптовалюта переоцінена чи недооцінена. Простіше кажучи, фундаменталісти прагнуть оцінити зростання або падіння активу в довгостроковій перспективі.

Для цього вивчається низка зовнішніх та внутрішніх факторів. Зокрема збираються всі можливі дані про проєкт – його токеноміка, базова ідея, реалістичність її реалізації, відповідність документації. Таку інформацію заведено викладати у вигляді "білої книги" (whitepaper).

Крім того, на сайтах-агрегаторах CoinMarketCap і CoinGecko можна ознайомитися з даними ончейн-активності цифрового активу. Наприклад, його обсяг транзакцій, їх вартість, кількість активних адрес, активність спільноти та унікальні функції активу.

Також фундаментальний аналіз передбачає відслідковування загальноекономічних, політичних та галузевих новин.

Технічний аналіз

В основі технічного аналізу лежить вивчення історичної динаміки зміни курсу активу, на базі чого формуються відповідні патерни й тренди. Щоб обрати найкращий момент для входу чи виходу з позиції, використовуються різноманітні індикатори.

Втім теханаліз доцільно застосовувати щодо високоліквідних активів, оскільки малий об’єм торгів відкриває можливість до цінових маніпуляцій та зовнішнього впливу на курс. А це зведе нанівець усі зусилля трейдера.

Зазвичай професійні трейдери слідують кільком ключовим етапам технічного аналізу:

  • збирають історичні дані щодо цін певного активу на різних таймфреймах (часових проміжках) – це можна зробити у торговому терміналі криптобіржі;
  • дані подаються у вигляді графіків – найчастіше лінійних або цінових свічок. Саме цей етап надає максимальну кількість даних для аналітики;
  • для виявлення сигналів на купівлю або продаж активу використовуються різні технічні індикатори;
  • на майбутній ринковий тренд можуть вказувати патерни у вигляді графічних фігур ("голова та плечі", "трикутники", "подвійні вершини" та інші).

Одним з найпопулярніших майданчиків для технічного аналізу криптовалют є онлайн-сервіс TradingView. Завдяки тому, що одна з найбільших європейських криптобірж з українським корінням WhiteBIT стала офіційним брокером TradingView, її клієнти отримали доступ до понад 15 типів графіків, щоб порівнювати інструменти, проводити аналіз декількох таймфреймів, отримувати активні цінові та технічні сповіщення й багато інших функцій.

Також на прикладі WhiteBIT можна розглянути декілька найпопулярніших графіків, що використовуються криптотрейдерами. Знайти їх можна у спотовому терміналі:

Середній дійсний діапазон (Average True Range, ATR). Індикатор волатильності активу, який відображає цінові коливання за певний час.

Середній дійсний діапазон відображається під торговим графіком.

Середня ковзна (Moving across, MA). Трендовий індикатор, що базується на середній вартості криптовалюти за певний інтервал часу.

На графіку – три середні ковзні за різні проміжки часу.

Лінії Боллінджера (Bollinger bands, BOLL). Це дві ковзні середні, відстань між якими відбиває рівень волатильності криптовалюти. Якщо ціна виходить за межі верхньої або нижньої лінії, це говорить про перекупленість чи перепроданість криптовалюти.

На графіку видно, як курс біткоїну виходить за нижню лінію Болінджера

Хмара Ішимоку (Ichimoku Cloud, IC). Дає уявлення про потенційні зони підтримки та опору курсу активу, тому дає можливість визначати точки входу та виходу в позицію, а також прогнозувати майбутній тренд.

Червоні та зелені області на графіку – це хмари Ішимоку.

Фундаментальний проти технічного: що обрати

Початківцям у галузі криптотрейдингу може бути складно обрати між цих двох методів один. Але найкращий результат вони можуть отримати, саме завдяки правильному поєднанню фундаментального та технічного аналізу.

Технічний аналіз спирається на графік ціни та статистичні індикатори. На відміну від нього фундаментальний аналіз оцінює вартість криптовалюти на основі фінансових, економічних та інших якісних і кількісних факторів.

Поєднання аналізу графіків із розумінням фундаментальних факторів дозволяє трейдерам та інвесторам отримати повніше бачення динаміки ринку криптовалюти та приймати виваженіші рішення.

Саме тому, щоб обрати вірну стратегію та примножити свій капітал, трейдери мають знатися на обох методах аналізу крипторинку.

Тільки перевірена інформація в нас у Telegram-каналі OBOZ.UA та у Viber. Не ведіться на фейки!